香港大学团队开源的 Vibe-Trading 已在 GitHub 拿到 3.5 万 star，支持 A 股、港股、美股行情与策略回测。用自然语言提问题，它就能调数据、跑回测、出报告，从部署到实证一次跑通。

我之前分享过一款开源股票研究 Agent，它的架构设计很有参考价值，不过在 A 股数据和使用场景上还有些局限。感兴趣的朋友可以回顾：

部署TradingAgents：把一家公司“装进”大模型里，自动完成股票研究

最近我在 GitHub 上发现了 Vibe-Trading，这是香港大学团队开源的金融研究项目，支持 A 股行情分析，也提供策略研究和回测等功能。目前 GitHub 上已经有 3.5 万多 star，项目还在持续迭代。

这篇文章就从它能做什么、如何安装、怎么使用，以及使用时要注意什么，带你快速了解。

项目地址 https://github.com/HKUDS/Vibe-Trading

官方网站 https://vibetrading.wiki/home/

01 Vibe-Trading 是什么

可以把 Vibe-Trading 看作一个面向金融研究的开源工作台。你用自然语言提出问题，它可以调用行情和基本面数据、分析工具、策略与回测流程，并把结果整理成报告或运行记录。

它覆盖 A 股、港股、美股 等多个市场。不同市场会使用不同的数据源和回退策略，具体能取到什么数据，取决于当前版本、所选数据源、网络环境，以及是否配置了相应的 API 凭证。

项目也提供券商相关功能，但要区分“研究分析”和“交易执行”：行情查询、策略研究与历史回测，不等于实盘交易能力。券商接入还取决于连接器支持范围、账户授权和具体配置。

02 它的工作流程

1. 规划。判断需要哪些金融技能、工具、数据源，必要时安排多智能体协作。
2. 取证与取数。加载市场行情、基本面、文件或网页上下文。
3. 执行分析。生成策略草稿，并调用相应分析或回测工具进行评估。
4. 验证。根据任务加入基准比较、风险指标、Monte Carlo、Bootstrap、Walk-Forward 等检验，并记录警告。
5. 交付。生成报告、运行记录和可导出的代码或文件，供后续检查或复用。

关键点是它试图让研究过程可追溯、可检查，而不是只给一个看起来确定的答案。对于失败或缺少有效观察的运行，项目也描述了停止并请求恢复信息的机制。

03 怎么理解它的市场数据层

数据是交易研究系统的底座，也是最容易被误解的部分。目前 Vibe-Trading 有 29 个行情来源，source: “auto” 会根据标的选择来源，并按市场的回退链依次尝试。美股、港股各自有不同的来源组合；一部分来源需要密钥或额外安装。

以 A 股为例，多路数据源会按一条固定的回退链依次尝试：前一个取不到数据，就自动降到下一个。目前这条链大致长这样（自上而下即尝试顺序）：

注意这张表里大部分来源是免账号的公开渠道，只有 Tushare 和恒生聚源需要 Token——这也解释了下面我部署时会单独问你要一次 Tushare 凭证。

04 部署

Python 环境下有两条安装路径，选一条即可。

方式一 用 pip 安装

pip install vibe-trading-ai

方式二 用 uv 安装

uv tool install vibe-trading-ai

STEP 1 运行初始化命令

vibe-trading init

按提示选择模型提供商，并配置你需要使用的凭证。

最后问你要不要接入 Tushare 这家 A 股数据服务商，可以按需填写；不使用时可跳过。

这里解释一下这个东西是什么：Tushare 是国内老牌的金融数据接口平台（tushare.pro），Vibe-Trading 拉取 A 股行情、财务数据时可以走它。token 就是你注册后在它网站个人主页拿到的一串凭证，相当于“通行证”。

需要的话，可以去 tushare.pro 注册一个，在“个人主页 → 账号与 TOKEN”复制过来粘贴。目前注册只有 100 积分了。

回车后，就完成部署了。这里多说一句，输入密钥时终端不会显示字符，这是常见的安全输入方式，不是卡住了。

STEP 2 在终端启动

vibe-trading

用自然语言做一次 A 股分析

例如，可以这样提问。

分析中国西电（601179.SH）：拉取最近一年日线行情，总结价格走势、成交量特征、波动率和关键技术位。请注明数据源、实际数据日期范围和复权口径，并说明缺失数据。

输出的结果

也可以通过 MCP 接入其他 Agent

Vibe-Trading 也有 MCP 服务（在刚才安装过程已经自动安装好了），可供兼容 MCP 的 Agent 调用其工具。Agent 配置通常需要指定 MCP 服务命令：

{

“mcpServers”: {

“vibe-trading”: {

“command”: “vibe-trading-mcp”

}

}

}

Claude Code 配置示例

在终端执行以下命令。

claude mcp add vibe-trading –transport stdio — vibe-trading-mcp

配置后可在 Claude Code 中检查 MCP 连接状态。

连通后，可以先让 Claude Code 列出它的能力，再选择行情查询、研究或回测任务。

接下来直接用自然语言提问即可（我放一年的周期，主要是为了测试）。

用 Vibe-Trading 对 600519.SH、000858.SZ 和 000333.SZ 分别回测 20/60 日均线策略。策略评价区间为 2025-07-01 至 2026-07-01；请额外加载评价区间开始前至少 60 个交易日的数据，用于计算初始均线，但收益只统计评价区间内。三只股票使用相同的初始资金、手续费和滑点设定（请先列明采用的具体数值和计算方式）。分别列出各自的结果，不合并收益；说明实际数据首尾日期、数据源、复权口径及缺失情况，并指出约一年样本的局限。

workbuddy 配置示例

身边朋友用 workbuddy 的比较多，也说一下 workbuddy 的配置。

打开 workbuddy，然后左侧找到 专家 ‑ 技能 ‑ 连接器，然后点自定义连接器。

点添加 MCP，然后如下配置 vibe-trading 的 MCP 服务。

最后把他的按钮打开就好了。

可以回到对话框，直接对话问他是否安装好。

如果只想轻度用一下，也可以咨询一些建议，比如：

分析一下，茅台是否值得入手

下面是结论

另外，workbuddy 会调用自身的工具主动给你出一个可视化的报告。

05 其它功能

Vibe-Trading 支持模拟交易，也为部分券商提供真实下单能力，但不同券商的支持范围不一样。模拟下单可通过券商沙盒或本地模拟进行；真实下单则只适用于满足项目条件的连接器，需要用户配置券商账户，并经过授权与风控控制，例如交易额度限制、审计记录和停止开关。部分连接器只支持只读或模拟交易，并不支持实盘下单。

需要特别说明：Vibe-Trading 的 MCP 接口不提供下单工具。把它接入 Agent，主要是调用行情、研究和分析能力。

关于模拟和真实交易类这里就不多介绍了，感兴趣的朋友可以参考项目文档，或借助你的 Agent 去深入研究。

06 它适合谁

如果你愿意检查数据、理解基本回测假设，也想把行情研究、策略草拟和复盘流程整理得更顺手，Vibe-Trading 值得体验。它能帮助你把研究任务流程化，让结果和过程更容易留档。

如果期待输入一句话就得到可靠买卖信号，或者认为一段漂亮的回测就能证明策略有效，那就容易误用这类工具。把它当研究助手，保留判断和核验，才是更稳妥的用法。

最后再次提醒，不论是 Vibe-Trading 还是别的工具，只建议做为你的辅助，不应该代替你的思考。

写在最后

Vibe-Trading 这类工具真正的价值，不在于替你拍板，而在于把取数、分析、验证、留档这条链路变得可复现。工具负责跑得快、记得全，判断仍然在你手上。

把它当研究助手，而不是替你做决定的东西